云樵山莊聚義廳，張少古(林江國 飾)和小二(來喜 飾)被從麻袋里放了出來，此時已經(jīng)換回女裝的正是俠女司馬云姑(游游 飾)和師妹小仙子。經(jīng)云姑和小仙子盤問發(fā)現(xiàn)她們誤綁了兩個趕考的人，之后云姑動了惻隱之心，考察兩位學子的真才實學，張少古與小二出人意料的表現(xiàn)讓云姑折服，云姑決定將兩人護送出山莊。

離開云樵山莊的張少古回憶云姑的一顰一笑，心已經(jīng)被云姑深深地吸引，大聲喊出：我還會回來的!當張少古、小二匆匆趕到西直門外門已關(guān)，兩人苦于無法入城。四更天，給皇上(譚耀文 飾)送玉泉山水的驢車隊入城，張少古跟著驢小弟隨車隊溜進城里，誰料小二卻仍被關(guān)在城外，小二叮囑張少古趕緊去貢院別耽誤了考試。

張少古漫無目標地在大街上溜達，驢小弟發(fā)現(xiàn)了一頭母驢眼前一亮飛奔過去豈料與上朝的魏好賢(梁家仁 飾)轎子相撞，惱怒的魏好賢要殺驢、殺人，張少古說驢是神驢能屙金拉銀，殺不得，張少古當場變戲法，從驢糞蛋中變出銀子，讓魏好賢大開眼界，尤其當聽張少古在急切中喊出自己是定能考中前三甲的貢生，魏好賢不僅不治罪于他，反而賜大板指，約定若真中三甲，魏府還扳指之時定有驚喜。張少古憑著扳指把小二接進城，但延誤了進貢院考試的時辰。當兩人趕到貢院，科考早已開始，大門緊閉不允許再入考生。

此時張少古在貢院門口還巧遇劉文才，劉文才也因耽誤時辰?jīng)]能進考場，鬧著要自殺。張少古給主考官張當然、李應(yīng)該亮出魏好賢的大板指后，產(chǎn)生意想不到的效果，張少古與劉文才破例入考場。這一切卻被武漣(劉長純 飾)的親信楊四所發(fā)現(xiàn)。